贝博ballapp·铭利达2023年年度董事会经营评述

　　公司专业从事精密结构件及模具的设计、研发、生产及销售。公司金属制品类业务收入超过 50%，是公司第一大业务，因此公司属于“C33金属制品业”。

　　精密结构件制造行业产业链跨度长、覆盖面广，产业链上业包括金属材料、塑胶材料、模具以及生产设备的生产及制造，下业包括光伏、储能、安防、汽车、消费电子、通讯、航空航天、工业自动化等众多应用领域，其中，公司产品的应用领域主要包括光伏、储能、新能源汽车、安防、以及消费电子等。从整个产业链来看，精密结构件制造行业的市场需求与下游应用领域景气程度密切相关。2023年度，公司主要的业务领域为光伏、储能和新能源汽车，占据绝对的业务比重，2023年得益于上述行业的景气度持续上升，尤其是新能源汽车领域，带动了公司 2023年度整体销售的增长。

　　2023年，光伏正式超越水电，成为全国第二大电源。光伏产业在全球能源转型和实现可持续发展目标中扮演着至关重要的角色。它不仅有助于减少温室气体排放，对抗气候变化，同时也能提供清洁、可再生的能源供应，减少对化石燃料的依赖。随着技术的进步和成本的下降，光伏产业的发展前景广阔被视为未来能源结构的关键组成部分。

　　2023年光伏装机大幅增长，根据国家能源局发布的最新数据，全国新增并网容量21630.0万千瓦。其中，集中式光伏电站12001.4万千瓦，分布式光伏9628.6万千瓦，户用光伏4348.3万千瓦。国内光伏新增装机量达到216.88GW，同比+148%，其中2023年12月单月新增装机量达到53GW，占全年新增装机的接近1/4，同比增长144%。光伏电站投资成本的显著下降是光伏装机大幅增长的重要内生性原因，亦是支撑长期增长空间的关键因素。

　　在由中国光伏行业协会主办的“光伏行业2023年发展回顾与2024年形势展望研讨会”上，国家能源局新能源和可再生能源司新能源处处长邢翼腾表示：2023年是光伏发展史上浓墨重彩的一年，再次实现新的突破。累计装机规模方面，连续突破4亿、5亿、6亿千瓦三个台阶，达到6.1亿千瓦，同比增长55%；新增装机方面，首次突破2亿千瓦，超过全球新增光伏装机的50%；装机结构方面，分布式光伏累计装机达到2.54亿千瓦，占比达到42％，较2020年提高11个百分点，结构进一步优化。2023年我国光伏应用市场超预期发展，未来将继续保持乐观态势发展。中国光伏业协会对全球2024年光伏新增装机的预测落在390-430GW，对我国2024年新增装机的预测落190-220GW。

　　光伏行业是国家大力支持的战略性新兴产业，受到国家产业政策的重点支持。近年来，在碳达峰、碳中和的顶层设计指引下，各项光伏行业支持性政策频出，通过指导装机规模、制定行业标准、提供财政补贴、政策优惠等途径扶持光伏行业的成长与发展，同时带动逆变器行业快速发展。根据海关总署教据，2023年国内光储逆变器累计出口 99.5亿美元，同比增加11%;23年光储逆变器累计出口数量5124.9万台，同比+2%；2023年出口光储逆变器均价194.2美元，同比增加9%。就出口美国市场而言，中国23年全年出口美国逆变器共计312.11百万美/1412.78万台，同比-28%/-14%;全年出口美国逆变器均价为75.61美元1台，同比-15%；就出口欧洲市场而言，中国 23年全年出口欧洲逆变器共计5590.16百万美元/1267.14万台，同比+11%/-3%; 全年出口欧洲逆变器均价为441.17美元/台，同比+15%。

　　2023年储能行业发展迅猛，根据中国能源研究会储能专委会/中关村储能产业技术联盟（CNESA）全球储能数据库的不完全统计，2023年，中国新增投运新型储能项目装机规模 21.5GW/46.6GWh，功率和能量规模同比增长均超150%。首次超过抽水蓄能新增投运近四倍之多。2023年，国内新增新型储能项目（含规划、在建和运行）数量超过 2500个，同比增长46%，其中，新增投运项目数量超过1/5，100余个百兆瓦级项目实现并网运行，增速明显，同比+370%。百兆瓦级项目，无论是规划、在建和投运的项目数量上，还是储能规模上，与2022年同期相比均有大幅提升，大储项目已成为国内新型储能市场的“主力军”。

　　根据中关村储能产业技术联盟的预期，未来5年，新型储能年度新增储能装机呈平稳上升趋势。保守场景下，年平均新增储能装机为16.8GW:理想场景下，年平均新增储能装机为25.1GW。与此同时，CNESA认为，国内新型储能市场规模仍将保持高速增长，并预计2024年全年新增装机将超过35GW，连续3年单年度新增装机超过累计装机规模。

　　根据国家能源局的数据，截至2023年底，全国已建成投运新型储能项目累计装机规模达3139万千瓦/6687万千瓦时，平均储能时长2.1小时。从投资规模来看，“十四五”以来，新增新型储能装机直接推动经济投资超1000亿元，带动产业链上下游进一步拓展，成为我国经济发展“新动能”。从技术看，新型储能新技术不断涌现，锂离子电池储能仍占绝对主导地位，压缩空气储能、液流电池储能、飞轮储能等技术快速发展。2023年以来，多个300兆瓦等级压缩空气储能项目、100兆瓦等级液流电池储能项目、兆瓦级飞轮储能项目开工建设，重力储能、液态空气储能、二氧化碳储能等新技术落地实施，总体呈现多元化发展态势。除此之外，新型储能多应用场景发挥功效，有力支撑新型电力系统构建：一是促进新能源开发消纳，截至2023年底，新能源配建储能装机规模约1236万千瓦，主要分布在内蒙古、新疆、甘肃等新能源发展较快的省区；二是提高系统安全稳定运行水平，独立储能、共享储能装机规模达1539万千瓦，占比呈上升趋势，主要分布在山东、湖南、宁夏等系统调节需求较大的省区。三是服务用户灵活高效用能，广东、浙江等省工商业用户储能迅速发展。

　　2023年储能行业保持蓬勃的发展势头主要受益于四个方面：一是我国新能源的快速发展，以及构建新型电力系统对储能提出了重大需求，新能源发电具有不稳定性、随机性、间歇性的问题，对电网频率控制提出了更高的要求，随着新能源发电占比的提高整个电力系统的电力电量平衡模式也需要重构，使得发电侧、电网侧、用户侧多个场景的储能需求向好；二是国家对储能的政策支持，包括国家科技计划、国家示范项目和新能源配储政策等；三是储能技术本身发展带来的技术性能提升与成本持续下降；四是电力现货市场进入实质运营，大量细分应用场景对于新型储能的多元化需求，储能商业模式和价格机制逐步形成。

　　2023年，全球汽车行业呈现繁荣态势。根据盖世汽车汇总的20个国家的销量数据，2023年，除泰国、越南和印度尼西亚外，其余汽车市场的汽车销量均实现了同比增长。从全球一些主要汽车市场来看，中国汽车产销再创历史新高，美国车市结束了2022年“创10多年新低”的销量表现，欧洲车市也凭借“16连涨的月度销量”扭转了2022年的同比跌势。

　　就新能源汽车而言，EV VOLUMES预测，2023年，全球电动汽车（包括纯电动汽车和插电式混合动力汽车）销量将达到1410万辆，同比增长34%，市场份额也增至16%。彭博新能源财经（BloombergNEF）曾表示，全球电动汽车销量的增速超过了大多数人的预期，甚至超过了分析师的预期。不过，尽管中国和几个欧洲国家的电动化转型走在世界前列，但全球大部分市场的电动汽车普及速度并不如意。其中，在全球超过一半的汽车市场，电动汽车普及率仍低于 10%，其中甚至包括美国和日本。而在全球超过30%的汽车市场，电动汽车普及率甚至仍低于5%。

　　作为全球最大的汽车市场，中国车市在2023年再创辉煌，产销首次均突破3000万辆。具体来看，中国全年汽车产销分别为3016.1万辆和3009.4万辆，同比增长11.6%和12%。得益于“中国品牌”已遍及世界各个角落，2023年中国车市赢来“三个全球第一”——中国汽车产销连续15年稳居第一，中国新能源汽车产销连续9年第一，中国汽车出口量全球第一。

　　中国汽车工业协会数据显示，2023年，我国汽车产销量分别达3016.1万辆和3009.4万辆，同比分别增长11.6%和12%，年产销量双双创历史新高。其中，乘用车产销量分别达2612.4万辆和2606.3万辆，同比分别增长9.6%和10.6%;商用车产销量分别达403.7万辆和403.1万辆，同比分别增长26.8%和22.1%。在出口方面，2023年我国汽车出口491万台，同比增长 57.9%，其中新能源汽车出口 120.3万台，同比增长 77.6%；纯电动汽车出口 110.2万辆，同比增长80.9%;插混汽车出口10.1万辆，同比增长47.8%。

　　2023年中国新能源汽车产销量全球领先，产销量分别达958.7万辆和949.5万辆，同比分别增长35.8%和37.9%，市场占有率达 31.6%。在新能源汽车主要品种中，与上一年度相比，三大类新能源汽车品种产销量均呈现明显增长。根据乘联会数据，比亚迪002594）、上汽、吉利、广汽、长安位居全球新能源汽车销量前十，份额共计约43%。

　　除此之外，随新能源汽车渗透率持续提高，推动新能源汽车消费从一二线城市向县乡市场拓展已成必然趋势，通过有效消费刺激以及补足充电设施短板，有望充分发掘县乡区域“蓝海”市场，壮大消费新增长点，实现经济良性发展。根据中国汽车工业协会统计，2023年下乡活动车型总销量达到了320.87万台，同比增长超1.23倍，新增县域充电设施11.97万台，保有量同比增长73.9%，增量同比增长74.17%。

　　宏观经济持续回升向好，有助于汽车行业稳定增长。随着国家保消费、稳增长政策的持续推进。促进新能源汽车产业高质量发展系列政策实施，将进一步激发市场活力和消费潜能。中汽协预计，2024年中国汽车总销量将超过 3100万辆，同比增长3%以上。其中，乘用车销量2680万辆，同比增长3%；商用车销量420万辆，同比增长4%。其中，出口将继续增长，达到550万辆的规模。

　　在过去的几十年里，消费电子行业经历了巨大的增长和变革，特别是随着数字技术、互联网、移动通信以及半导体技术的快速发展。这些技术的进步不仅使得设备更加强大、多功能和便携，也推动了新产品类别的出现。消费电子行业的特点包括快速的产品更新换代、激烈的市场竞争、不断变化的消费者需求以及对创新技术的高度依赖。随着技术的进步，消费者对电子产品的期望也在不断提高，驱动着行业不断向前发展。此外，随着全球化和市场的扩大，消费电子产品的生产和销售已经遍布全球，涵盖了广泛的供应链、制造和销售网络。这个行业不仅对技术创新有着强烈的需求，也对环境可持续性、用户隐私保护和数据安全提出了新的挑战。消费电子行业下面有诸多细分领域，电子烟在行业中的比重虽不及传统消费电子产品如智能手机、电脑或平板等核心产品，但近年来其市场增长迅速，成为一个不容忽视的细分市场。由于电子烟技术的发展和对健康替代传统烟草产品的需求，电子烟市场吸引了大量消费者和投资。

　　菲莫国际目标2030年实现无烟产品收入占比突破三分之二，加速告别传统烟草，实现“无烟未来”。产品方面，全球已有1970万成年人改用加热产品IQOS，并彻底停止消费卷烟产品;市场方面，已在82个市场提供无烟产品,覆盖了主流市场;投入方面，自2008年以来，在无烟产品的开发、科学证实和商业化上，持续投入105亿美元。2023年三季度，公司加热产品的销量和收入增速分别为18.0%、16.5%创新型消费电子的不断发展也给精密结构件制造行业带来了更广阔的市场空间。

　　随着技术的发展，安防行业正在经历快速变革。物联网 (loT)、人工智能(AI)、大数据和云计算等现代技术的应用使得安防解决方案更加智能化、自动化和集成化。例。